AI资本开支再度上调 半导体设备交期大幅拉长

时间：2026年07月27日 20:18:53 中财网

　　数据显示，英特尔与谷歌母公司Alphabet 2026年第二季度财报表现强劲。谷歌营收1198亿美元同比增长24%，云业务收入248亿美元同比激增82%，资本开支达449亿美元，全年指引上修至1950-2050亿美元。英特尔营收161亿美元同比增长25%，数据中心与AI业务增长59%，全年资本开支从180亿美元上调至200亿美元。

　　
　　信息显示，当前半导体设备交付周期大幅延长，应用材料、阿斯麦等五大设备商主流产品交期已延长至原来的1.5至2倍，部分后道封装设备超过一年。这主要是AI基础设施投资加速，带动全球晶圆厂同步扩产，供需错配加剧所致。

　　
　　一份研报观点认为，AI驱动下半导体需求持续旺盛，价格保持上行态势。研报指出，SEMI预计2026年全球半导体制造设备销售额将达1659亿美元，同比增长23.2%，并有望连续增长至2028年。研报认为，这种紧俏局面将直接利好AI算力、存储、光模块、算力PCB及AIoT产业链，同时半导体设备、零部件、材料及先进封装的国产替代方向也将迎来发展机遇。基本面来看，英特尔与谷歌的大额资本开支验证了AI需求的真实性和长期性，相关环节业绩有望持续兑现，板块高景气有望维持。